南银理财珠联璧合致远一年定开2022第1期公募人民币理财产品2023年年度报告

发布时间：2023-12-31 16:00

南银理财珠联璧合致远一年定开2022第1期公募人民币理财产品

2023年年度报告

产品管理人:南银理财有限责任公司

产品托管人:南京银行股份有限公司

§1 产品概况

产品全称	南银理财珠联璧合致远一年定开2022第1期公募人民币理财产品
产品登记编码	Z7003222000005（投资者可依据该编码在中国理财网www.chinawealth.com.cn查询理财产品相关信息）
产品运作方式	开放式净值型
产品成立日	2022年01月19日
报告期末产品份额总额	90,671,786.00份
报告期末产品杠杆水平	100.10%
合作机构	中信期货有限公司,万家基金管理有限公司,华商基金管理有限公司,华夏基金管理有限公司,嘉实基金管理有限公司,天弘基金管理有限公司,广发基金管理有限公司,鑫元基金管理有限公司,鑫沅资产管理有限公司,南方基金管理股份有限公司,安信基金管理有限责任公司
产品管理人	南银理财有限责任公司
产品托管人	南京银行股份有限公司

§2 主要财务指标和产品业绩比较基准

2.1 主要财务指标

单位：人民币元

内部销售代码	报告期（2023年01月01日 - 2023年12月31日）
内部销售代码	1.期末产品最后一个市场交易日资产净值	2.期末产品最后一个市场交易日份额净值	3.期末产品最后一个市场交易日份额累计净值	4.其它费用
Z20007	93,112,462.73	1.0269	1.0556	87,854.29

注：产品净值可能存在未扣除管理人及投资合作机构业绩报酬、赎回费等费用（如有）的情况，实际收益以兑付为准。

2.2 产品业绩比较基准

2.2.1 本报告期产品业绩比较基准

阶段	内部销售代码	业绩比较基准
2023年01月01日 - 2023年12月31日	Z20007	0.71%

§3 管理人报告

3.1 报告期内产品的投资策略和运作分析

四季度以来，经济数据总体偏弱，PMI持续位于荣枯线以下，CPI、PPI同比均回落，虽然部分数据由于低基数效应有所反弹，但不改总体需求偏弱的态势，库存周期仍在磨底，短期内较难切换至主动补库存。随着美联储加息告一段落，中美利差快速收缩，人民币转为升值，国内货币政策的外部约束减弱。虽然央行并未采取降准降息操作，但资金面较前期有明显改善。
市场方面，债市收益率先上后下，特别是12月下旬存款利率调降等引发做多情绪，10年期国债收益率从10月初的2.67%降至12月底的2.56%的低点。信用债方面，“资产荒”延续，城投化债行情持续演绎，收益率曲线平坦化下行，特别是弱资质城投的利差被快速抹平。权益市场并没能响应政策端的回暖，其表现依然受制于缺乏增量资金的困境，含权基金/理财销售持续低迷，北上资金在8月后也持续流出，市场情绪在年末接近冰点后才略有改观，短期难以脱离经济现实与政策预期之间反复纠缠博弈的状态。
往后看，新旧动能转换之际，经济基本面偏弱的格局未有明显变化，随着地方债置换高票息的城投债，城投债大概率将日益稀缺，债市震荡偏强格局不变，策略上将会积极把握信用债的票息价值，并择机参与波段交易。权益资产经过两年多的大幅调整，当前处于高性价比位置，安全边际相对充分。考虑到中美关系阶段性缓和、国内库存周期带动基本面触底企稳、活跃资本市场的政策有望在更长周期发挥正向作用，对后市不悲观，保持积极的态度进行参与。

3.2 报告期内产品的流动性风险分析

本产品主要投向具有良好流动性的金融工具（包括但不限于国内依法发行的债券和证券投资基金等），并对标的进行分散化投资，防范流动性风险。本产品所投资的非标准化债权类资产的投资比例，不超过产品说明书约定的比例上限，资产到期日不晚于本产品的最近一次开放日。

3.3 报告期内产品的业绩表现

截至报告期末,本产品份额净值为1.0269元。

§4 托管人报告

4.1报告期内托管人遵规守信情况声明

在托管本产品的过程中，本产品托管人南京银行股份有限公司严格遵守《商业银行理财子公司管理办法》相关法律法规的规定以及产品说明书的约定，对本产品管理人在报告期内产品的投资运作进行了认真、独立的会计核算和必要的投资监督，认真履行了托管人的义务，没有从事任何损害产品份额持有人利益的行为。

4.2 托管人对报告期内投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明

本托管人认为,管理人在本产品的投资运作、产品资产净值的计算、产品份额申购赎回价格的计算、产品费用开支及利润分配等问题上不存在损害产品份额持有人利益的行为；在报告期内，严格遵守了有关法律法规，在各重要方面的运作严格按照托管协议和理财产品说明书的规定进行。

4.3 托管人对本报告期内报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见

本托管人认为，管理人的信息披露事务符合《商业银行理财子公司管理办法》及其他相关法律法规的规定，产品管理人所编制和披露的本产品报告中的财务指标、净值表现等信息真实、准确、完整，未发现有损害产品持有人利益的行为。

§5 投资组合报告

5.1 报告期末产品资产组合情况

序号	资产类别	穿透前占总资产比例	穿透后占总资产比例
1	固定收益类	92.23%	92.68%
2	权益类	2.49%	3.57%
3	商品及金融衍生品类	0.00%	0.00%
4	混合类	5.28%	3.75%
5	合计	100.00%	100.00%

5.2 报告期末按公允价值占产品资产净值比例大小排序的前十名资产投资明细

序号	代码	名称	公允价值(元)	占产品资产净值比例（％）
1	ZZGJT202005290001	鑫元基金-鑫安利得51号	53,170,925.82	57.10
2	ZZGJT202007060001	鑫沅资产金梅花141号集合资产管理计划	26,657,035.68	28.63
3	ZJQTT202103220021	南方基金恒远尊享1号集合资产管理计划	5,373,121.92	5.77
4	HHQTT202201060001	中信期货价值精粹6号集合资产管理计划	1,377,050.71	1.48
5	005658	华夏沪深300ETF联接C	997,290.86	1.07
6	015384	万家瑞隆混合C	806,383.48	0.87
7	012449	广发睿毅领先混合C	783,574.44	0.84
8	006381	华夏恒生ETF联接(QDII)C	675,452.71	0.73
9	016135	嘉实优势成长混合C	461,101.39	0.50
10	012349	天弘恒生科技指数(QDII)C	454,738.84	0.49

5.3报告期末非标准化债权类资产明细

序号	融资客户	项目名称	剩余融资期限	到期收益分配	交易结构	风险状况
-	-	-	-	-	-	-

§6投资账户信息

序号	账户类型	账号	账户名称	开户单位
1	托管账户	0120000000000738	南银理财致远一年定开2022第1期	南京银行

§7 关联交易情况

报告期内，产品投资于关联方发行的证券0.00元。

产品投资于关联方作为融资人的非标准化债权类资产业务交易金额0.00元。

产品投资于关联方承销的证券交易金额0.00元。

产品与关联方作为交易对手开展的投融资业务交易金额0.00元。

产品投资关联方作为管理人的资产管理产品交易金额27,200,000.00元。

产品支付关联方托管费22,468.78元，支付关联方代销费390,849.95元。

产品发生其他关联交易金额0.00元。

报告期内，产品未发生重大关联交易。

南银理财有限责任公司

2023年12月31日